阿里的冬天比别人更冷的两个原因

观点一，阿里巴巴的冬天是全球经济衰退连锁反应的一个典型体现。
观点二，电子商务领域对实体经济变化的反应比其他模式的互联网企业更敏感。
观点三，阿里巴巴受此轮经济衰退影响是全方位的，B2B阿里巴巴，C2C淘宝以及支付宝，等都会受到影响。
观点四，阿里的冬天，不能等同为互联网的冬天。
以上四个观点，是本文立论的基础和前提。

7月23日晚，阿里巴巴集团董事局主席马云发布了题为《冬天的使命》的内部邮件，号召阿里巴巴全体准备“过冬”。很快，关于冬天的论调，充斥了各大媒体，尤其是网络媒体。网上的声音，各抒己见，见仁见智，代表了公众、学者不同的看法。但是其中也有一些言论见解，有失偏颇，需要加以甄别，一是跟风附和型，马云说冬天来了，冬天可能更漫长，更寒冷，马云是意见领袖，于是人云亦云，不经过理性的分析和思考，就跟着喊冬天来了，其实对于马云的所谓冬天是什么概念都没有弄清楚；二是以偏概全型，从宏观经济走势到微观经济运行，也进行了一番分析，但是缺乏全面的认识了解，就把阿里巴巴的冬天，简单的等同为整个互联网产业的冬天；三是别有用心型，马云的冬天论一出来，就有一些在此轮国家宏观调控中受损的利益群体，趁机大喊狼来了，如前段时间关于房地产涨跌的一些博弈，就有一些利益群体混淆视听，作为互联网领军人物，出于对经济环境和电子商务困境现状的深刻洞察，提出冬天一说，马云是先知先觉的，但是也有一些人浑水摸鱼，放大危机效益，危言耸听。
关于马云的阿里冬天说，笔者持认同意见。毕竟国际国内的宏观经济走势摆在那里，全球通胀，美元贬值，人民币汇率上升，CPI、PPI持续走高，相当一部分中小企业生产陷入困境，等等。关于这方面，已经有太多论述，笔者不再赘述。这种外在的宏观经济环境，必然会传导到互联网产业领域，尤以电子商务领域为甚。所以，笔者认为，阿里的冬天会比其他互联网企业来的更早，更寒冷，这是由阿里巴巴的产业领域、产业模式以及阿里自身战略架构所决定的。
首先，电子商务是首当其冲受到实体经济传导影响的领域。在所有的互联网模式中，和实体经济结合最紧密、联系最密切的，非电子商务莫属，因为作为贸易平台，电子商务网站实际上已经融入了宏观经济循环的链条之中，实体经济的任何变化，都会传导到电子商务环节。当然，实体经济走弱，也会影响到其他互联网企业，如企业广告投入的削减，对于门户、搜索等都会有影响，但是没有电子商务网站那么明显。而作为电子商务巨擘，B2B阿里巴巴的服务对象，是企业，营收对象也是。所以，当宏观经济环境发生了较大变化，尤其是目前全球经济增速放缓，甚至有步入下滑通道的迹象，制造业低迷，外贸出口活力减弱，中小企业自身生存面临较大困难的情况下，电子商务尤其是B2B平台，不可避免的受伤。因此，可以说阿里的冬天，比其他模式的互联网企业更寒冷，这是由其产业领域、产业模式所决定的，当然在这个冬天，和阿里巴巴一样要苦熬的还有慧聪、网盛等B2B网站。
其次，阿里巴巴的全电子商务战略架构使其受冲击最大。阿里巴巴集团一直致力于打造电子商务生态链，其七大分支，都在围绕电子商务做文章，尤其是B2B阿里巴巴、C2C淘宝（淘宝现在已经开始呈现B2C和C2C混合的趋势）、支付系统支付宝更是电子商务的重要布局。这样的企业战略布局，也使得它没有分散承担风险的退路，鸡蛋都放到了电子商务一个篮子里了。外贸出口放缓，直接影响到企业的效益，也直接影响到B2B收费会员的增长，物价通胀，使得国民购买力下降，压缩开支已经成为一种理性选择，C2C淘宝交易量可能也要受到一定影响，而这两者又将使通过其支付系统支付宝流动的资金量减少。这样的直接链条传递，使得阿里巴巴整个电子商务体系受到的冲击，比其他互联网企业要大了许多。
有鉴于此，笔者认为，阿里巴巴的冬天，会比其他互联网企业更寒冷，上市融来的20亿美元的现金储备，虽然能够帮助阿里度过这个冬天，但是，为了应付比别人更寒冷的冬天，它用来取暖的成本也必然更高。（作者，陆建国）